Как торговать фьючерсами на бинансе подробная инструкция для чайников

После прочтения этой статьи торговля фьючерсами будет для вас делом не хитрым. Готовы? Тогда поехали!

Задача

Дано: цена шоколадки 50 рублей, у вас есть 500 рублей.

Вопрос: как купить 100 шоколадок?

Решение: именно в таких случаях удобно пользоваться фьючерсами. Фьючерсный контракт — это обязательство купить или продать товар по определенной цене в будущем. Вы можете купить фьючерсный контракт на 100 шоколадок по 50 рублей, оставив всего 500 рублей в качестве залога. Тогда сумма сделки в 10 раз больше залога (кредитное плечо равно 10), а 500 рублей — это начальная маржа. Кредитное плечо увеличивает потенциальную прибыль. Но растут и риски! Если в нашем примере цена шоколадки упадет на 5 рублей (куплен контракт на 100 шоколадок), то убыток составит 500 рублей. Тогда сделка будет закрыта автоматически (это называется маржин-колл).

Итак, 100 шоколадок мы пока не купили, зато разобрались в терминологии.

При торговле фьючерсами нет обмена товаром. Если вы купили фьючерсный контракт, то в будущем потребуется продать аналогичный контракт. Достоинство фьючерсов в том, что можно открыть и короткую позицию. То есть сначала продать фьючерсный контракт, а потом купить, чтобы закрыть сделку.

Многие сейчас подумали: «Но я не хочу увеличивать риск. Кредитное плечо ни к чему, вполне достаточно той суммы, которая есть. Значит фьючерсы мне не нужны! » Однако основное предназначение фьючерсов — страховка от финансовых рисков (хеджирование). Если вы купили BTC на сумму 1000$, то достаточно разместите залог в 50$ на фьючерсном рынке и короткую позицию BTC на 1000$, чтобы полностью хеджировать риск. К преимуществам фьючерсов так же относятся высокая ликвидность и низкие комиссии.

Следует понимать, что цены на фьючерсы отличаются от цен на спотовом рынке. Чтобы избежать манипуляций ценой и ненужных ликвидаций используется цена маркировки. Именно она считается “истинной” стоимостью контракта. Формулу расчета цены маркировки можно найти на сайте Binance. Идея в том, что вычисляется среднее арифметическое цен основных бирж на спотовом рынке: Bitfinex, Binance, Huobi, OKEx, Bittrex, HitBTC. Применяются и дополнительные средства защиты: если цена на одной из перечисленных бирж отклоняется более 5% от средней, то ее не учитывают.

Чтобы приблизить цену бессрочного контракта к цене маркировки, применяется финансирование. То есть платежи между всеми позициями на рынке бессрочных фьючерсов. Если ставка финансирования положительная, то владельцы длинных позиций платят владельцам коротких, и наоборот.

Как торговать фьючерсами на бирже Binance

Для открытия и закрытия позиций используются биржевые заявки (ордера). Существуют рыночный ордер и отложенный ордер (бывают лимитные, стоп-лимитные и тейк профит-лимитные).

Лимитный ордер – это заявка на покупку или продажу определённого количества актива по указанной цене. Чтобы такой ордер исполнился, необходимо наличие обратного рыночного ордера. Укажите цену и размер ордера и нажмите «Купить/Лонг» (либо «Продать/Шорт»):

Рыночный ордер исполняется мгновенно по самой выгодной из предлагаемых сейчас цен. Достаточно указать размер ордера, нажать «Купить/Лонг» («Продать/Шорт»):

Стоп-лимитный ордер будет размещен, только когда цена достигнет указанного вами уровня (стоп цены). Такой ордер используется, чтобы закрыть позицию и ограничить убытки, если цена движется не в вашу сторону. Здесь указываем цену сделки, размер ордера и также стоп цену:

Тейк-профит лимитный ордер будет размещен при достижении триггер цены. Его обычно применяют для фиксирования прибыли, когда цена достигла целевого уровня. Необходимо указать триггер цену, цену сделки и размер ордера.

TIF ордера (GTC, IOC, FOK) различаются временем активности:

· GTC ордер активен, пока не исполнился либо не отменен.

· IOC исполняется мгновенно, неисполненная часть отменяется.

· FOK отменяется, если не исполнен мгновенно в полном объеме.

Функция «Сокращение позиции» позволяет избежать размещения средств, превосходящих размер открытой позиции (то есть размер ордера, который будет исполнен, не может быть больше текущей открытой позиции).

Итак, друзья, теперь вы теоретически подкованы и готовы к торговле фьючерсами!

Открытие фьючерсного аккаунта и перевод средств

Чтобы начать торговать фьючерсами, достаточно выполнить 3 простых шага:

1) Авторизуемся на бирже Binance, выбираем «Фьючерсы» вверху страницы.

2) Справа внизу нажимаем «Открыть сейчас» и «Перевод».

3) Вводим сколько USDT перевести и подтверждаем перевод.

Пример торговли:

Используем лимитный ордер. Вводим цену 8320, по которой хотим купить, и количество 0.05 BTC. Ниже будет посчитана стоимость ордера (416 USDT) и требуемая маржа (20.80 USDT, такая сумма требуется на балансе, чтобы совершить сделку). Нажимаем «Купить/Лонг». Появится окно для подтверждения покупки:

После подтверждения вы увидите внизу размещенный лимитный ордер на покупку:

Когда ордер будет исполнен, сможете узнать прибыль (PNL, %) и цену ликвидации (при этой цене сделка будет закрыта автоматически). Здесь же можно закрыть позицию путем размещения лимитного или рыночного ордера:

Попробовать торговлю фьючерсами можно и не рискуя своими средствами. Для этого подайте заявку на сайте https://testnet.binancefuture.com и получите тестовый депозит на 100 000 USDT.

Успешной торговли и спасибо за внимание!

Привет, друзья!

Эта статья – подробный гайд по фьючерсам на Binance для новичков. В ней мы рассмотрим интерфейс, разберем, как совершать сделки в Лонг и Шорт, как экономить на комиссиях и многое другое.

Для начала торговли проходим регистрацию. Один из способов сэкономить на торговых комиссиях – зарегистрироваться по реферальной ссылке и получить 20%-ю скидку.

При регистрации на Binance по ссылке ниже, вы получите пожизненную скидку на комиссии 20% + до 600$ за пополнение баланса биржи:

https://accounts.binance.com/ru/register?ref=W1Q3XIRI

Если регистрируетесь с телефона – используйте код в приложении W1Q3XIRI

В будущем это сэкономит вам очень много денег на комиссиях.

Чтобы получить дополнительную скидку, заходим в «Панель инструментов», внизу в разделе «Ваш уровень торговой комиссии» ⇒ «Комиссия за спотовую торговлю» включаем использование BNB и получаем еще 25% скидки. Можно получить 10% на фьючерсную торговлю, если перевести BNB на фьючерсный аккаунт.

Следующий шаг – перевод средств на свой фьючерсный кошелек. Раздел «Кошелек» ⇒ «Фьючерсный кошелек» ⇒ кнопка «Перевод». Из спотового на фьючерсный, выбираем монету, сумму и жмем «Подтвердить».

Удостоверьтесь в наличии BNB, чтобы получить скидку на комиссии!

Приступаем к торговле. Раздел «Деривативы» ⇒ «Фьючерсы USD-M». Открывается окно торговли. В правом верхнем углу есть настройки – сделайте, как вам будет удобнее для восприятия информации.

Перейдем к обзору интерфейса. Вверху отображаются валютные пары, добавленные в избранное и вкладка, где этими парами можно управлять.

«Цена» – стоимость актива.

«Цена маркировки» – стоимость в моменте на Binance

«Индекс» – средняя цена сразу с нескольких криптовалютных бирж. Индекс необходим для обеспечения вашей безопасности в случае резкого скачка цены только на Binance.

«Ставка/Осталось». Ставка финансирования означает сумму в процентах, которую мы платим за то, что наша позиция открыта. (это актуально только для фьючерсной торговли). «Осталось» – показывает время до следующего обновления ставки.

Ниже располагается график и различные инструменты взаимодействия с ним. Можно выбрать базовую версию, либо Trading View.

Биржевой стакан. В нем отображаются заявки на покупку и продажу фьючерсов. Красным – на продажу, зеленым – на покупку. Стакан показывает также «Размер» (Объем) и Сумму(USDT). Под ним находятся уже совершенные сделки. Количество сделок показывает объем торгов – на менее популярном активе сделок гораздо меньше, чем на биткоине.

Стакан можно менять, выбирая только сделки на покупку или на продажу, а также выбирать шаг сделки в долларах. Это позволяет более точно оценить ситуацию на рынке.

Внизу отображаются наши сделки и история ордеров.

Справа – рабочая область, с помощью которой мы и будем торговать фьючерсами.

Данный вид торговли позволяет нам открывать сделки в Лонг, то есть ставить на повышение цены актива и в Шорт – понижение цены.

Самая главная особенность фьючерсов – наличие маржи, что позволяет использовать заемные средства для увеличения своей позиции. Изолированная маржа подразумевает использование только тех средств, которые вложены в сделку. Перекрестная же – задействует весь баланс аккаунта.

Также рассмотрим плечи – коэффициент, на который биржа умножает наши деньги. Имея 32 USDT и, выбрав плечо х10, мы можем купить позицию на 306 USDT (часть средств уходит на комиссию). Соответственно, с такой суммы получается в 10 раз больше прибыли.

Наличие плеча подразумевает не только увеличение дохода, но и рисков – терять мы будем в 10 раз быстрее. Для компенсации потерь, Binance использует наши деньги, но режим маржи позволяет контролировать этот процесс. Для новичков рекомендуется только изолированная маржа.

Для примера совершим сделку. Настроим маржу, плечо, выберем цену по рынку, количество и нажмем «Купить/Лонг».

Ордер исполнен, и мы можем посмотреть нашу позицию.

Обратим внимание на цену ликвидации.

При ее достижении наша позиция будет закрыта, и мы потеряем все вложенные деньги. Цена ликвидации зависит от суммы входа в сделку и размера плеча. При плече х10 снижение цены на 10% приведет к тому, что Binance заберет все средства, которые мы вложили, чтобы компенсировать свои убытки. Эта сумма называется суммой обеспечения. Ее всегда можно увеличить, чтобы отодвинуть точку, в которой произойдет ликвидация.

Такое действие несет в себе риски и иногда лучше выйти из сделки, зафиксировав убыток, чем еще больше его увеличивать. Непринятие убытков может быть опасно при торговле на фьючерсах. Похожую опасность несет и большой размер плеча. На высоких значениях достаточно минимального движения цены не в нашу сторону для потери депозита сделки.

Рекомендую начинать торговать с плечом х1 и постепенно повышать его по мере накопления опыта.

PNL(ROE%) – это изменение размера нашей прибыли либо убытков. Мы можем закрыть позицию, выбрав рыночную цену, либо выставив ее сами.

Разберем такую важную часть торговли как Take Profit (TP) и Stop Loss (SL).

Take Profit – это фиксация прибыли. Когда цена достигнет определенного порога, активируется ордер на ее продажу. В окне торговли в поле Тейк-профит мы и указываем, когда нашу позицию нужно продавать. Если мы выбрали Лонг, то ставим TP выше текущей цены (цены, за которую мы купили). Если же мы заходим в Шорт, то TP должен быть ниже текущей цены, так как в короткой позиции мы получаем прибыль, когда стоимость монеты идет вниз.

Стоп-лосс означает «Остановить потери». При выставленном SL, когда цена опустится либо поднимется до заданного значения, позиция будет продана. Это предотвратит потерю 100% своих активов. По сути, Стоп-лосс – это фиксация убытков.

TP/SL всегда можно передвинуть, ориентируясь по ситуации на рынке. Когда мы устанавливаем TP/SL, они появляются в открытых ордерах.

Можно настроить их и после открытия позиции. Заходим во вкладку «Позиции», нажимаем иконку «Редактировать» и в открывшемся окне настраиваем нужные нам параметры.

Соотношение прибыль/убыток (TP/SL) должно быть минимум 3 к 1, соответственно если SL – 10%, TP должен быть 30%. Нужно это для того, чтобы в общем получать плюс по сделкам. Каждая убыточная будет забирать 10%, а каждая прибыльная – приносить 30%.

На Binance есть калькулятор, позволяющий делать различные расчёты. Нажимаем иконку калькулятора.

Посчитаем Take Profit. Выбираем «PNL», «Шорт», размер плеча, вводим цену входа/выхода и количество, жмем «Рассчитать». Получаем ROE – 30%, соответственно, Stop-loss должен быть 10%. Снова открываем калькулятор, выбираем «Целевая цена», «Шорт», размер плеча, вводим цену входа и желаемый ROE. На выходе получим цену, при которой убыток составит 10%.

Лимитная цена. В отличие от рыночной, при постановке лимитной цены ордер исполняется не сразу, но когда исполнится – перейдет в раздел открытых позиций. Нам нужно указать цену и количество, на которое мы покупаем. Также отличается и размер комиссии.

Если мы торгуем по рынку, то являемся тейкером, а по лимитной заявке – мейкером.

Комиссия для мейкеров меньше в два раза, так как они создают ликвидность в стакане ордеров.

Во вкладке ордеров также можно посмотреть историю транзакций и комиссии, которые вы заплатили.

Рассмотрим, как работают разные варианты цены: Стоп-лимит, Стоп-маркет, Трейлинг-стоп и TWAP.

Цена, которую мы указываем в Стоп-лимите, становится лимитной заявкой. Делается это так: при достижении цены 46000 и дальнейшем ее росте до 46200, будет выставлен Лонг либо Шорт. Но эта цена может и не исполниться, если будет большая волатильность.

Избежать этого поможет Стоп-маркет. В нем выставляется одна цена, при которой будет куплен Лонг или Шорт по рыночной стоимости. Данные виды ордеров можно использовать как инструмент при торговле с пробитием уровней.

Трейлинг-стоп – стоп ордер, который следует за ценой и активируется, когда ее движение меняет направление. Это хороший инструмент на стабильно растущем рынке, сильная же волатильность будет выбивать нас из позиции.

Разберем на конкретном примере. Покупаем в Лонг по рыночной цене на 50 USDT. Используем трейлинг-стоп – 2% на 50 USDT, выставим цену активации, включим «Сокращение позиций». При таких настройках нам доступен только Шорт, так как он будет компенсировать нашу Лонг-позицию. Нажимаем «Продать шорт». Позиция открыта.

Как только цена достигнет заданного значения и продолжит подниматься, наш ордер будет следовать за ней, ниже на 2%. Когда цена начнет опускаться, трейлинг-стоп сработает и зафиксирует нашу прибыль, закрыв позицию.

TWAP – средневзвешенная цена за определенный срок. Лучше всего подходит для больших объемов (от 0,229BTC). Это нужно, чтобы вам не пришлось двигать свои цены, так как большие объемы могут не уместиться в одну заявку. Тогда небольшие колебания цены не будут влиять на вашу позицию. Для использования TWAP нужно подписать Отказ от ответственности!

Основные инструменты, которые мы будем использовать в торговле, – это лимитные и рыночные заявки, а также Стоп-лимит/Стоп-маркет. Начать лучше всего с рыночных заявок и крупных монет – BTC, ETH. Они менее волатильны, приносят меньший доход, но позволяют научиться и получить так важный начальный опыт в торговле.

Торговля фьючерсами с мобильного телефона

У Binance очень крутое приложение. Заходим, выбираем раздел «Фьючерсы». Здесь все так же, как и в компьютерной версии. Можно «КупитьПродать», выбрать тип ордера, актив, которым будем торговать, режим маржи и плечо; посмотреть график, торговые данные и информацию по монете. Установить Take Profit и Stop Loss.

В приложении также есть калькулятор, по функционалу такой же, как и на ПК. Очень удобно совершать сделки, но вот анализировать график и индикаторы лучше все-таки на десктопной версии.

С чего начать и на что обратить внимание перед началом торговли?

Возьмите график BTC. На нем есть шкала объема. Также используйте Биржевой стакан с показателями объема. На основании имеющихся данных, пробуйте проанализировать график и понять, куда он пойдет дальше. Ищите паттерны поведения графика относительно объема.

При торговле альткоинов всегда обращайте внимание на цену биткоина, так как они часто коррелируют с ним. Тренд на движение в целом всегда задает BTC.

Анализируйте график на тех таймфреймах, на которых будете торговать. Фьючерсы, в первую очередь, – спекулятивный инструмент, поэтому смотреть большие временные интервалы имеет смысл только для понимания тренда.

И только после этого можно совершить несколько сделок с плечом, не более х5.

Важно провести 10-15 сделок, чтобы можно было сделать выводы о поведении цены на основании существенного количества данных. Используйте разные монеты. Это даст вам понять, какие стратегии и какие монеты вам больше нравится торговать.

Не ставьте большие плечи. Торговля на них превращается в лотерею, а случайный выигрыш уменьшит ваше желание торговать за меньшие доходы. В один момент это приведет к сливу вашего депозита.

Криптовалютный рынок – не казино. В торговле новичка удача является отрицательным моментом. Случайная победа не будет восприниматься вами как что-то заслуженное. В рынке вы зарабатываете, а не выигрываете, и важно сформировать такой паттерн в голове на ранних этапах торговли. Понимание, что меленький депозит и несколько убыточных сделок подряд – это всего лишь период ученичества, даст вам огромный заряд мотивации продолжать дальше.

♦Придерживайтесь своей стратегии, постепенно, с опытом, увеличивайте количество прибыльных сделок и, соответственно, свой депозит.

Обязательно торгуйте комфортной для себя суммой. Не закидывайте в сделку больше денег, чем можете позволить себе потратить. В случае убыточных дней или недель не повышайте свой торговый лимит и контролируйте риски. У вас все обязательно получится!

Остались вопросы? Подробно на наглядном примере вы можете посмотреть этот способ в нашем видео:

Мы подготовили введение в Binance Futures. Рассказываем, какие инструменты торгуются на деривативной площадке Binance и как начать торговать ими. Разбираемся в комиссиях Binance Futures и рассматриваем доступные способы вывода средств с Binance Futures.

Главное о Binance Futures

Binance Futures – площадка биржи Binance для торговли деривативными инструментами: срочными фьючерсами, бессрочными фьючерсами и опционами. Binance Futures можно разделить на три рынка:

Поговорим о природе этих инструментов. Фьючерсы – контракты, которые торгуются на основе базового актива. Например, в фьючерсе BTCUSDT: BTC – базовый актив, USDT – валюта котировки. Чтобы купить такой контракт, нужно иметь USDT. Цена контракта будет рассчитываться на основе цены BTC на спотовом рынке.

Есть два вида фьючерсов – поставочные и бессрочные. Первые “живут” определенное время. По истечении владелец фьючерса получает базовый актив. На Binance Futures торгуются квартальные фьючерсы – они обращаются три месяца, затем истекают. Бессрочные фьючерсы не ограничены во времени, поставки актива по ним не происходит. Подробнее о фьючерсах и других видах торговых инструментов читайте в статье Курс “Инструменты для скальпинга”.

С бессрочными фьючерсами связан механизм фандинга (финансирования). Он используется, чтобы поддерживать цены бессрочных фьючерсов рядом со спотовыми ценами базовых активов. Стоя в позиции по бессрочному фьючерсу можно получать ставку по фандингу или платить ее – это зависит от состояния рынка. Подробнее о фандинге в статье Фандинг в трейдинге: введение.

На Binance Futures можно торговать с кредитным плечом до 125х. Плечо увеличивает потенциальную прибыль, но увеличивает и риски. Чтобы воспользоваться плечом, нужно внести некоторую сумму – маржу. Размер маржи зависит от размера позиции и плеча. Маржа поддерживает позицию на плаву. Если рынок пойдет против фьючерсной позиции трейдера, маржа начнет “сгорать”. В крайнем случае наступит ликвидация позиции – трейдер потеряет маржу. Подробнее о торговле с кредитным плечом читайте в статье Кредитное плечо Binance: особенности, настройки, применение.

На Binance Futures можно торговать с помощью ботов. Binance предлагает пользователям сеточных фьючерсных ботов, которые “работают” в определенном ценовом канале. Задача ботов – покупать дешевле и продавать дороже в заданном ценовом диапазоне. Подробнее о ботах Binance читайте в статье Торговые боты Binance: обзор.

Как начать торговать на Binance Futures

Чтобы торговать на Binance Futures, нужно зарегистрировать аккаунт на Binance и открыть аккаунт на Binance Futures. Затем – пройти верификацию и пополнить счет на бирже.

Инструкция по прохождению верификации Binance – Как пройти верификацию KYC на Binance.

Инструкция по пополнению счета – Как купить криптовалюту на Binance.

Комиссии Binance Futures

Торговые комиссии Binance Futures:

Уменьшить комиссии Binance Futures можно, участвуя в VIP-программе биржи. Для этого придется нарабатывать определенные ежемесячные торговые обороты и держать на счете n-количество BNB. Второй способ – зарегистрироваться на Binance по реферальной ссылке от команды CScalp. Регистрация по ссылке дает скидку 10% на торговлю фьючерсами. Чтобы получить скидку, нажмите кнопку “Регистрация на Binance”.

Как вывести средства с Binance Futures

Криптовалюту с Binance Futures можно вывести на спотовый кошелек Binance или на кошелек для пополнений. Со спотового кошелька криптовалюту можно вывести на другую биржу или криптовалютный кошелек кошелек. Либо конвертировать ее и вывести на банковскую карту или цифровой кошелек. С кошелька для пополнений криптовалюту можно вывести через P2P. Инструкцию по выводу средств с Binance вы найдете в статье Как выводить с Binance: инструкция.

Заключение

Торговля на Binance Futures сопряжена с высокими рисками. Механика деривативных инструментов сложнее механики спотового рынка, где трейдер по сути обменивает один актив на другой. Фьючерсы – история про спекуляцию. Здесь нужно очень хорошо понимать, как работает позиция в шорт, позиция в лонг, изолированная маржа, кросс-маржа. Также нужно держать в голове множество других деталей.

Перед торговлей фьючерсами рекомендуем изучить Бесплатный курс скальпинга от команды CScalp. Курс не рассчитан на то, что трейдер после его прохождения начнет зарабатывать золотые горы. Но курс поможет “въехать” в рынок более безболезненно. Ошибки делают все новички. Главная их задача – минимизировать количество этих ошибок.

Одно из направлений получения дохода на криптобиржах – торговля фьючерсами. Фьючерсы не являются реальной криптовалютой – это контракты на совершение сделок в виртуальных токенах. Если еще несколько лет назад многие не придавали им особого значения, то сегодня это одна из лучших инвестиций. О том, как начать торговать фьючерсами на платформе Binance необходимо поговорить подробнее.

Торговый интерфейс

Чтобы понять, как торговать фючерсами на Binance, в первую очередь нужно рассмотреть торговый интерфейс биржи. Здесь есть несколько блоков:

1. Панель инструментов, основное меню.
2. Блок с функциями по управлению кредитным плечом, маржей. Здесь же можно выбрать фьючерсный контракт. На этой же панели представлены ценовые маркеры.
3. График, на котором отображаются скачки, падения цен.
4. Блок с информацией по совершенным транзакциям, действиям с ордерами, отображаются открытые позиции.
5. Здесь отображаются закрытые сделки, а также биржевой стакан.
6. Форма для создания ордеров.
7. Коэффициент для выбранной маржи.
8. Панель управления фьючерсным счетом.

Создание и пополнение фьючерсного кошелька.

Создать фьючерсный кошелек можно только после прохождения регистрации на платформе Binance. Когда аккаунт будет активирован, можно создавать кошелек. Обзор биржи Бинанс.

Порядок действий:

1. Изначально необходимо зайти в свой личный кабинет, сверху найти вкладку “Деривативы”.
2. Выбрать желаемый фьючерсный контракт.
3. Справа должно открыться окно, в котором нужно выбрать опцию “открыть сейчас”.

Кошелек готов, можно приступать к пополнению баланса. Для этого необходимо положить деньги на основной кошелек (спотовый) платформы Binance. Далее следует выполнить еще несколько действий:

• в верхней части экрана выбрать вкладку “Кошелек”;
• перейти во “Фьючерсный кошелек”;
• кликнуть по функции “Перевод”;
• заполнить свободные поля, где должна быть указана куда и откуда осуществляется перевод;
• прописать токен, требуемую сумму для перевода.

Останется подтвердить операцию, после чего можно использовать переведенные средства.

Выбор режима маржи

Платформа Binance предлагает пользователям 2 режима маржи:

Изолированная моржа.

Ее особенность заключается в наличии изолированного отчета. Залог по позиции зафиксировать можно, однако, есть ограничение начальной суммой для выбранной позиции. В тот момент, когда начальная сумма маржи заканчивается, позиция закрывается.

Перекрестная моржа

Данный режим позволяет разделить маржу между активами только одного типа. Принцип действия заключается в том, что формируется залог для каждой позиции. Величина залога равняется сумме начальной маржи. Если позиция начинается двигаться вниз, чтобы покрыть убытки, сработает функция автоматического погашения, которая задействует для этого весь доступный баланс пользователя.

Для переключения между режимами маржи, необходимо найти панель ввода ордера (правый верхний угол), выбрать требуемый режим, подтвердить действие.

Выбор торговой пары.

Чтобы выбрать торговую пару, нужно обратить внимание на панель в левой части торгового терминала, выбрать строку поиска. Через нее можно очень быстро найти требуемый актив.

Установка кредитного плеча.

Binance Фьючерс дает возможность трейдерам устанавливать кредитное плечо в Х125. Однако, важно помнить о том, что при увеличении кредитного плеча будет уменьшаться допустимый размер торговой позиции. Одновременно с этим увеличивается риск. Из-за этого для новичков рекомендуется устанавливать кредитное плечо на Х5-Х10.

Изначально будет установлено плече в Х20. При необходимости, его можно быстро изменить. Для этого нужно найти значение Х20, установленное в верхнем правом углу экрана, кликнуть по нему, выбрать требуемый параметр, сохранить внесенные изменения.

Пример: вы перевели со спотового кошелька на фьчерсы $500 и хотите торговать с плечом Х10. В данном случае сумма ваших активов при торгах составит $5000, прибыль от удачной сделки увеличивается в 10 раз.

Размещение ордера

После выбора режима маржи, установки кредитного плеча, подбора торговой пары, необходимо создать заявку на продажу или покупку контракта на фьючерс.

Найти панель для создания ордера можно в правой части торгового терминала. Здесь достаточно выполнить несколько простых действий:

1. Выбрать вид ордера для осуществляемой сделки.
2. Ввести основную информацию – стоп-цена, количество, общая стоимость, цена активации, допустимый процент на отклонение.
3. Далее необходимо выбрать требуемое действие – продать или купить.

Нельзя забывать про размер комиссии, которые назначается на осуществляемую сделку. Она прописана под введенной информацией.

Для более удобной и эффективной торговли фьючерсами, опытные пользователи Binance рекомендуют освоить дополнительные инструменты. Речь касается калькулятора сделок, настройки баланса маржи с целью достижения определенных целей, возможности изменения количества средств, стоимости относительно открытых ордеров.

Рекомендуем ознакомится «Торгуем на споте»

Эта статья выиграла первое место в конкурсе от Binance по созданию контента о фьючерсах среди русскоязычных авторов в России и СНГ.

Решили окончательно и бесповоротно разобраться в том, что же такое Binance Futures и фьючерсы в принципе. Результат – доступная образовательная статья, в которой вы найдете все о фьючерсах от истории возникновения до наглядных инструкций о том, как открыть фьючерсный аккаунт, как перевести туда деньги, как торговать, какие типы ордеров.

Наша цель – разжевать и разложить по полочкам непростую для понимания информацию. Для этого будем двигаться постепенно, поехали!

Википедия

Начнем с того что говорит Википедия, ведь все наши исследования обычно начинаются с нее.

Фью́черс – производный финансовый инструмент (договор) на бирже купли-продажи базового актива (товара, ценной бумаги и т. д.), при заключении которого стороны (продавец и покупатель) договариваются только об уровне цены и сроке поставки. Остальные параметры актива (количество, качество, упаковка, маркировка и т. п.) оговорены заранее в спецификации биржевого контракта и являются стандартными для данной торговой площадки. Стороны несут обязательства перед биржей вплоть до исполнения фьючерса.

Если проще, то фьючерс – это обязательство сторон по купле-продаже определенного актива по определенной цене, в определенную дату в будущем. Чтобы понять для чего людям понадобились фьючерсы и как это работает, обратимся к истории.

История

До появления первых фьючерсных контрактов в Японии 18 века, а затем и в США, фермерам приходилось выращивать свою продукцию на свой страх и риск. Они везли ее на рынок в надежде выгодно продать, совершенно не зная какой на нее спрос, много ли зерна вырастили другие фермеры и вообще удастся ли ее продать по выгодной для себя цене.

Подобная ситуация привела к появлению “отца” фьючерсного контракта – форвардного контракта. Это контракт на еще не поставленный товар с оговоренным сроком поставки и ценой продукции. Это позволило фермерам гарантированно получать необходимую сумму денег за свой труд, без риска остаться ни с чем.

Главное отличие форвардного и фьючерсного контрактов состоит в том, что форвардный контракт представляет собой разовую внебиржевую сделку между продавцом и покупателем, а фьючерсный контракт – это уже деривативный инструмент, которым можно торговать на биржах как самостоятельным товаром.

Так форвардный контракт из обычного инструмента для хеджирования рисков и стабилизации цены, постепенно превратился в самостоятельный товар. Но вплоть до середины XX века фьючерсы в основном были на сельхоз продукцию и драгметаллы.

• 1970-е – фьючерсы на финансовые инструменты, фондовые индексы и ипотечные ценные бумаги
• 1978 – появились фьючерсы на топочный мазут
• 1980-е – фьючерсы на нефть и прочие нефтепродукты
• 2017 – первые фьючерсы на bitcoin

Теория

Это один из сложных разделов. Ведь нам нужно понять суть всех составляющих работы с фьючерсными контрактами, чтобы без проблем оперировать ими в разделе “Практика”.

Мы уже говорили, что традиционно фьючерсный контракт – это обязательство по покупке/продаже актива по определенной цене, в определенный срок.

Пример: покупатель и продавец заключили контракт на 1 BTC по цене $10 000 с датой исполнения 31 декабря. Если цена BTC пойдет вверх на $10 500, то покупатель контракта заработает $500, ведь она заплатила $10 000, а получит $10 500. Продавец в свою очередь недополучит $500. Если цена BTC пойдет вниз, то наоборот.

Затем начали появляться вариации. Вначале варианты касались физической поставки товара.

• Поставочный фьючерс – предполагает, что продавец обязан поставить, а покупатель купить указанный в спецификации актив по заданной цене в необходимый срок.
• Расчетный фьючерс – предполагает только денежные расчеты в сумме разницы между ценой контракта и фактической ценой актива на дату исполнения контракта без физической поставки актива. Как правило используется либо для хеджирования рисков колебания цены актива, либо в спекулятивных целях.

То есть BTC из нашего примера не участвует в сделке. В расчетах участвует только его цена на момент исполнения контракта.

С поставкой товара разобрались. Теперь разберемся с датой исполнения контракта. Тут также появились варианты.

• Традиционный фьючерсный контракт – вне зависимости от того, поставочный он или расчетный, предполагает некую дату исполнения контракта, в которую производятся расчеты и/или поставляется товар.
• Бессрочный фьючерсный контракт – аналогичен традиционному, но в нем отсутствует какая-либо дата исполнения контракта. Вот с этим давайте разберемся подробнее.

Поскольку фьючерсные контракты за время истории двигаются от простого хеджирования рисков фермеров к сложному деривативному инструменту, им понадобилось избавиться от негибкой и ограничивающей даты исполнения контрактов.

То есть теперь вы можете держать свою позицию столько, сколько вам кажется целесообразным. Это приближает фьючерсный рынок к спотовому, сокращая ценовой разрыв между ними. Но давайте разберемся для чего пользователям вообще нужен фьючерсный рынок.

Фьючерсный vs спотовый рынок

Главное отличие в том, что на спотовом вы торгуете реальными активами, а на фьючерсном – контрактом, основанном на цене актива. Использование фьючерсов позволяет пользователям:

• Риски. Хеджировать и управлять рисками, связанными с колебаниями цены базового актива.
• Экспозиция. Зарабатывать на движении цены актива без фактического владения этим активом.
• Кредитное плечо. Открывать торговые позиции, значительно превышающие их доступный баланс, благодаря кредитному плечу от x1 до x125. (на Binance Futures)

Но для того, чтобы все это работало, необходимы дополнительные инструменты. Давайте их разберем.

• Начальная маржа. Начальная маржа – это по сути залог, минимальная сумма которую вы должны иметь на счету для открытия позиции.

Например, если в спецификации контракта указан размер начальной маржи в 5%, то для того, чтобы купить контракт на 1000 BNB, вам необходимо иметь на счету 50 BNB.

• Поддерживающая маржа. Это динамическое значение, которое зависит от рыночной цены активов и вашего залога. Если баланс поддерживающей маржи упадет ниже необходимого уровня, вы либо получите Margin Call (необходимость внести дополнительный депозит, чтобы сумма залога соответствовала спецификации контракта), либо ваша сделка будет ликвидирована и сумма вашего залога снимется с вашего аккаунта.

В спецификации контракта BTCUSDT на Binance Futures, например, размер начальной маржи – базовые 5%, размер поддерживающей маржи – базовые 2.5%. То есть если в следствии падения цена базового актива размер вашей поддерживающей маржи упадет ниже 2.5%, то ваша позиция и залог в 5% будет ликвидирован.

• Ликвидация. Как мы выяснили, ликвидация происходит в том случае, если цена базового актива привела к тому, что ваша поддерживающая маржа упала ниже допустимого уровня. Это необходимо для того, чтобы вы не получили отрицательный баланс, плюс чтобы хватило денег выплатить тем пользователям, которые выиграли от данного движения цены. Ваш залог идет в страховой фонд.
• Страховой фонд. Это механизм, который использует ликвидированные залоги для того, чтобы обанкротившиеся аккаунты не уходили в минус, а удачливые трейдеры гарантированно получали свои выплаты.

Что еще нужно знать перед практикой?

Есть еще несколько сложных, но необходимых понятий, которые мы пройдем перед тем, как приступим к практике.

• P&L. Это отчет о прибыли и убытках. Когда у вас есть открытые позиции, ваш P&L все еще видоизменяется реагируя на движения рынка. Когда позиции закрываются – он становится реализованным. Именно нереализованные прибыли и убытки (незакрытые позиции в моменте) влияют на ликвидации залога.

Биржа в моменте считает количество всех открытых позиций (лонгов и шортов). Это и есть нереализованный P&L, который влияет на ликвидацию.

• Цена маркировки. Для того, чтобы избежать ненужных ликвидаций из-за высокой волатильности рынка и максимально точно рассчитывать нереализованный P&L используется цена маркировки. Это оценка настоящей стоимости контракта в сравнении с его реальной торговой ценой. В Binance цена маркировки основана на индексе цены и ставке финансирования.

Индекс цены – это корзина цен основных бирж на спотовом рынке, распределенная по их относительному объему. В корзину входят Bitfinex, Binance, Huobi, OKEx, Bittrex, HitBTC.

• Ставка финансирования. Мы помним, что у нас нет даты исполнения контракта. Как в таком случае регулировать цену контрактов, чтобы она максимально отображала реальную цену активов на спотовом рынке. Для этого ввели ставку финансирования. Когда ставка выше нуля трейдеры, которые в лонге (покупатели контрактов), должны платить тем, которые в шорте (продавцы контрактов). При отрицательных ставках короткие позиции платят длинным. На Binance эти платежи происходят каждые 8 часов и основываются на установленной процентной ставке и премии, которая варьируется в зависимости от разницы между фьючерсным и спотовым рынками.

Фух, вроде с теорией закончили, давайте переходить к практике.

Практика

После раздела “Теория” данный раздел покажется реально легким. Особенно если вы знакомы с интерфейсом обычного спотового аккаунта Binance.

Как открыть аккаунт

Это делается в три простых шага:

• Залогиньтесь в свой обычный Binance аккаунт
• Перейди на вкладку Futures в верхней панели (только не Futures JEX)

• В правом нижнем углу, нажмите на кнопку Open now. Готово

Как завести деньги на него

• В правом нижнем углу под стаканом есть кнопочка Transfer (в русском “Перевод”). Нажимаем.

• В появившемся попапе вводим количество USDT, которое мы хотим перевести с биржевого кошелька на фьючерсный. Залоги, страховой фонд и трансфер только в USDT. Поэтому для того, чтобы пополнить свой фьючерсный фонд, тебе нужны именно USDT на твоем биржевом счету.

Кстати, через это же окошко можно вывести деньги обратно с фьючерсного кошелька на биржевой, нажав на кнопку реверса между кошельками.

Интерфейс платформы

Теперь у тебя есть деньги на фьючерсном счету. Давай разберем интерфейс Binance Futures.

• Верхняя панель. На ней есть название пары (пока это только BTC/USDT) и размер плеча (20x). Если нажать на 20x – откроется окно изменения плеча и максимально допустимой позиции.

• Также на верхней панели есть Mark Price с индикатором. В теории мы разбирали, что такое цена маркировки. Если забыл – вернись и прочитай. Именно эта цена используется для расчета P&L. А индикатор показывает насколько твоя позиция близка к ликвидации.
• Последний элемент в данном блоке – Funding – время до обязательного финансирования и текущая ставка.

• Ниже идет традиционный для спотовой биржи график цены с различными инструментами, формами отображения, временными таймфреймами и так далее. Справа от него наглядно показана глубина (стенки ордеров и спред).

• Еще правее видим Order book (еще не исполненные ордера), в простонародье стакан, и Trades – завершенные сделки, то есть история торгов.

• Под графиком цены находится раздел с информацией о ваших позициях. По сути это дневник всех ваших действий на Binance Futures. Место, где вы можете видеть состояние открытых контрактов, историю закрытых и отмененных сделок, закрыть позицию и так далее.

• Очень удобно, что можно наводить практически на все элементы и получать пояснение о выбранном показателе.

• в правом нижнем углу терминала вы сможете непосредственно создавать ордера, покупать и продавать. Давайте разберем типы ордеров на Binance Futures.

Простые типы ордеров

• Limit. Это тип ордера, при котором вы выставляете желаемую цену совершения сделки и при достижении нужной цены ордер выполнится. Для размещения лимитного ордера вам нужно заполнить и количество актива, которым вы хотите торговать и желаемую цену.
• Market. При данном типе, ваш ордер выполняется немедленно по наилучший на данной момент цене. В таком случае вам нужно будет ввести только количество актива.
• Stop-limit. По сути это лимитный ордер, который становится активным и добавляется в стакан, только при достижении Stop Price. При помощи этого ордера пользователи могут застраховать себя от неожиданных резких движений цены, выставив допустимый для них размер потери.

Пример: вы взяли 1 BTC по цене $8000 в лонг и хотите застраховаться на случай, если он упадет. Вы готовы потерять максимум 5% цены ($400). Для этого вы ставите Price – $7600, а Stop Price – $7700. Это значит, что пока цена BTC не достигнет отметки в $7700 у вас не будет открытых ордеров. Как только эта отметка будет достигнута, биржа создаст лимитный ордер с ценой продажи в $7600. Для шорта все наоборот.

• Take-Profit. Это обратная сторона Stop-limit, которая действует точно также, но для другой цели. Это также лимитный ордер, который создается и добавляется в стакан при достижении Trigger price. Но при помощи этого ордера вы устанавливаете сколько вы хотите заработать на сделке.

Пример: Давайте теперь на примере шорта. Вы взяли 1 BTC по цене $8000 в шорт. Вы прогнозируете, что цена просядет максимум на $300. Чтобы не пропустить движение и получить прибыль, вы ставите Trigger Price – $7800, а цену откупа – $7780.

Time in Force ордеры

Это дополнительная настройка для всех типов ордеров, кроме market. Эта настройка позволяет определить как долго и ордер будет активен и как будет себя вести после размещения.

• GTC (Good till Cancelled). Ордер будет действовать до тех пор пока либо не исполнится по указанной цене, либо не будет отменен пользователем.
• IOC (Immediate or Cancel). Ордер немедленно выполняется на максимально возможное количество по указанной цене, а оставшаяся часть отменяется. Он может выполнится и полностью и не выполнится вообще.
• FOK (Fill or Kill). Ордер должен быть полностью исполнен немедленно. Если это не происходит, он отменяется.

Реферальная программа

Вы можете не просто приглашать своих друзей или подписчиков и получать за это вознаграждение. Binance сделал что-то вроде кешбека для ваших рефералов. То есть вы можете получать 20% от суммы их комиссий, а можете половину, например, вернуть им в качестве благодарности.

Вот как мы, например, создали реферальную ссылку. Если вы перейдете по ней и начнете торговать, мы получим 20% от ваших комиссий, 10% из которых вернутся вам в качестве кешбека. Круто же?

Риски

Перед тем, как пользоваться Binance Futures, вы должны изучить все материалы и осознать свою ответственность. Ведь в отличие от спотового рынка, фьючерсы позволяют размещать крупные ордера, которые превышают их первоначальное обеспечение. Binance Futures позволяет работать с плечом x125, что может дать вам большую прибыль, а еще вы можете потерять все ваше обеспечение.

Изучайте, разбирайтесь, занимайтесь риск-менеджментом, не рискуйте тем, что вы не готовы потерять. Грубо говоря, не торгуйте на последние деньги в надежде “отыграться”. Торгуйте с холодной головой.

Будет интересно

Полезные ссылки

• Binance Futures – очень крутой набор статей про то, как все работает
• Что такое бессрочные фьючерсные контракты – краткая и полезная статья
• Видео о бессрочных фьючерсах – очень наглядно, но на английском
• YouTube плейлист о том, как работать с Binance Futures – максимально просто
• Наша реферальная ссылка с кешбеком для вас